《通知》明確，根據(jù)目前行業(yè)發(fā)展的實(shí)際情況，今年我國(guó)暫不安排普通光伏電站建設(shè)規(guī)模。普通電站暫不安排、分布式2018 年僅安排10GW 納入指標(biāo)，包括戶用或也在該指標(biāo)之中。
除了嚴(yán)控規(guī)模，補(bǔ)貼強(qiáng)度也有所弱化。《通知》指出，發(fā)文之日起，新投運(yùn)的光伏電站標(biāo)桿上網(wǎng)電價(jià)每千瓦時(shí)統(tǒng)一降低0.05元。新投運(yùn)的、采用“自發(fā)自用、余電上網(wǎng)”模式的分布式光伏發(fā)電項(xiàng)目，全電量度電補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)降低0.05元，即補(bǔ)貼標(biāo)準(zhǔn)調(diào)整為每千瓦時(shí)0.32元(含稅)。
“在本文件正式下發(fā)之前，行業(yè)內(nèi)對(duì)于嚴(yán)控指標(biāo)有一定的預(yù)期，但是靴子落地的時(shí)間和嚴(yán)控規(guī)模的程度超過預(yù)期。”一位不愿具名的行業(yè)分析人士對(duì)第一財(cái)經(jīng)表示。
政策一經(jīng)推出，即在行業(yè)引起了很大的震蕩。
6月2日，中國(guó)可再生能源學(xué)會(huì)光伏專委會(huì)副主任王斯成就致函光伏專委會(huì)，稱“光伏531調(diào)整新政”將使光伏制造業(yè)崩潰，損失超萬億 ，250萬人就業(yè)受影響。
新增裝機(jī)容量或減半
2017年國(guó)內(nèi)光伏裝機(jī)容量的突飛猛進(jìn)。
去年，全國(guó)光伏新增裝機(jī)超53GW，同比增長(zhǎng)53%。其中，光伏電站3362萬千瓦，同比增加11%;分布式光伏超過19GW，同比增長(zhǎng)3.7倍遠(yuǎn)，超近5年分布式光伏總裝機(jī)量，在新增裝機(jī)占比重超過36%。截至12月底，累計(jì)裝機(jī)超130GW，新增和累計(jì)裝機(jī)規(guī)模均居全球首位。
由此，中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)副理事長(zhǎng)兼秘書長(zhǎng)王勃華此前曾在“2017年發(fā)展回顧與2018年形勢(shì)展望研討會(huì)”上保守估計(jì)，2018年國(guó)內(nèi)新增裝機(jī)容量將在30GW—45GW之間，“變量在于分布式，但分布式市場(chǎng)較難預(yù)測(cè)，如果分布式市場(chǎng)有很好的表現(xiàn)，不排除會(huì)超過50GW。”
而“531新政”的出臺(tái)則將使業(yè)內(nèi)對(duì)于今年新增裝機(jī)容量的預(yù)期出現(xiàn)反轉(zhuǎn)。有業(yè)內(nèi)分析人士認(rèn)為，2018年新增裝機(jī)規(guī)模將約為30GW，相比去年的53GW縮減過半，而年內(nèi)10GW的分布式并網(wǎng)指標(biāo)已在新政前基本用完。
“本次政策調(diào)整的最大動(dòng)因在于，財(cái)政補(bǔ)貼壓力過大，行業(yè)發(fā)展的規(guī)模和速度超出了管理者的預(yù)期。而財(cái)政補(bǔ)貼則是產(chǎn)業(yè)鏈主體利潤(rùn)的主要構(gòu)成。”上述分析人士對(duì)記者表示。
中國(guó)新能源電力投融資聯(lián)盟秘書長(zhǎng)彭澎也對(duì)記者表示，“531新政”的影響在于對(duì)未來帶有補(bǔ)貼的指標(biāo)的規(guī)模收緊，壓力來自于巨大的補(bǔ)貼缺口，“這次是三個(gè)部委聯(lián)合發(fā)文，希望通過限制帶有補(bǔ)貼指標(biāo)的規(guī)模，來控制補(bǔ)貼總量的增長(zhǎng)。”
一直以來，包括光伏補(bǔ)貼在內(nèi)的新能源補(bǔ)貼拖欠問題成為制約行業(yè)發(fā)展的不容忽視的因素。
全國(guó)政協(xié)委員、全國(guó)工商聯(lián)副主席、正泰集團(tuán)董事長(zhǎng)南存輝就曾在今年兩會(huì)期間提交《關(guān)于加快破解光伏發(fā)電補(bǔ)貼拖欠問題的提案》，對(duì)上述問題提出了相關(guān)建議。提案指出，經(jīng)測(cè)算，2017年新能源補(bǔ)貼需求約1200億元，按照目前每千瓦時(shí)1.9分的征收標(biāo)準(zhǔn)，可再生能源附加費(fèi)收入約690億，預(yù)計(jì)缺口510億元。加上此前累計(jì)到2016年底的可再生能源補(bǔ)貼缺口將近600億，2017年底補(bǔ)貼總?cè)笨?110億元。在附加費(fèi)不提高的情況下，即便不新增可再生能源，每年都有1110億的缺口，20年累計(jì)缺口將達(dá)2萬多億元。
光伏企業(yè)需擴(kuò)大海外市場(chǎng)
盡管新政來勢(shì)洶洶，今天關(guān)于2017年的普通地面光伏指標(biāo)也出現(xiàn)了新的解讀。
6月4日，中國(guó)光伏行業(yè)協(xié)會(huì)在微信平臺(tái)發(fā)布消息稱，經(jīng)再次向行業(yè)相關(guān)主管部門了解，已取得2017年普通地面光伏電站指標(biāo)的項(xiàng)目，在今年6月30號(hào)前并網(wǎng)的，仍執(zhí)行2017年標(biāo)桿電價(jià)。
“如果是執(zhí)行新的政策，相比2017年的電價(jià)，兩者相差1毛5分錢，這個(gè)差距是非常大的。”彭澎稱：“而針對(duì)包括戶用光伏在內(nèi)的分布式光伏項(xiàng)目10GW的可用指標(biāo)，嚴(yán)格控制難度很大，很多投資人都是當(dāng)?shù)仄胀ǖ木用瘢绻且郧耙呀?jīng)投入進(jìn)來，而因?yàn)椴⒕W(wǎng)時(shí)間太晚拿不到補(bǔ)貼的話，他們或許還是會(huì)跟政府爭(zhēng)取的。”
“盡管我們還是期待在戶用這部分能有一定的政策松動(dòng)，但大面上來講，嚴(yán)控帶補(bǔ)貼的指標(biāo)是毫無疑問，所以最終還是要期待，通過電力市場(chǎng)改革以及其他的這個(gè)自由售電的模式，能夠把無補(bǔ)貼的商業(yè)模式建立起來。”彭澎表示。
具體而言，彭澎認(rèn)為，在國(guó)內(nèi)需要迅速打開無補(bǔ)貼項(xiàng)目的市場(chǎng)，需要研究新的商業(yè)模式，在國(guó)外需要拓展更多的海外空間，新政將引發(fā)組件價(jià)格的進(jìn)一步下降，這就意味著光伏行業(yè)無論在國(guó)內(nèi)還是國(guó)外，都將要具備更強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。
“可以肯定的是政策出臺(tái)后，電站收益下修，光伏產(chǎn)業(yè)鏈各個(gè)環(huán)節(jié)硅料、硅片、電池片、組件將面臨價(jià)格下降、毛利下滑的壓力，光伏行業(yè)的壓力進(jìn)而向上游EPC、金融信貸等環(huán)節(jié)傳導(dǎo)，高經(jīng)營(yíng)成本、高融資成本、低市占率的設(shè)備制造商乃至下游光伏電站運(yùn)營(yíng)商。”上述分析人士對(duì)第一財(cái)經(jīng)表示。他還認(rèn)為，在這一輪調(diào)整中，行業(yè)景氣指數(shù)可能回到2012-2013年的低點(diǎn)，但當(dāng)前與彼時(shí)又有不同。“先進(jìn)技術(shù)發(fā)展、光伏產(chǎn)業(yè)鏈成本下降已不可同日而語，政策的出發(fā)點(diǎn)也已經(jīng)不同，光伏行業(yè)在能源系統(tǒng)中的主體地位不同，集中式、分布式、戶用發(fā)展的形態(tài)也已經(jīng)不同。在政策變化面前，整個(gè)行業(yè)比拼的是更先進(jìn)的制造業(yè)技術(shù)、更高的轉(zhuǎn)化效率、更低的制造運(yùn)營(yíng)成本。”
“大家首先需要把手頭在建的工程在6月30號(hào)之前先做完，之后就需要各顯神通了，”申萬宏源電新分析師韓啟明對(duì)記者表示：“國(guó)內(nèi)只有不足10GW的領(lǐng)跑者項(xiàng)目是不夠國(guó)內(nèi)的產(chǎn)能來分的。大家只有一邊打價(jià)格戰(zhàn)一邊去海外去尋找訂單，通過價(jià)格的下降去刺激海外客戶的投資需求。”
在“531新政”出臺(tái)后的第一個(gè)交易日，光伏上市企業(yè)出現(xiàn)集體下挫。
包括通威股份( 600438.SZ )、隆基股份( 601012.SH )、陽(yáng)光電源( 300274.SZ )、林洋能源( 601222.SH )福斯特(603806.SH)等在內(nèi)的九股跌停。大部分光伏股股價(jià)均出現(xiàn)不同程度下跌。
天風(fēng)證券表示，平價(jià)之前的政策調(diào)整將加速行業(yè)成熟。需求短期收縮將加速過剩產(chǎn)能出清，加速龍頭企業(yè)鞏固地位，加速行業(yè)形成穩(wěn)定格局。
